轉(zhuǎn)眼快是2017年的年末，突然意識到十年前不是1997年而是2007年了，那年唱著夜曲的周杰倫還是現(xiàn)在唱著告白氣球的周杰倫，可是F.I.R(飛兒樂隊)就已經(jīng)消失在人海之中。
金融界也是瞬息萬變，最近Vault發(fā)表了2018年的最有聲望的銀行排名，不禁想到次貸危機前那些年風頭正盛的銀行大佬Bulge Brackets，如今還是銀行大佬嗎?
▼最有聲望銀行排名 2007 VS 2018▼
#注解：藍色為精品投行、紅色為結(jié)構(gòu)發(fā)生變化的投行、黃底為破產(chǎn)/被收購的投行
看到這張07年的榜單上面的名字一陣感慨，
不少曾經(jīng)的大佬們都已銷聲匿跡，
今天就來總結(jié)了下有這么幾種類型。
1退出江湖型
其中最赫赫有名的當屬Lehman Brothers(雷曼兄弟)。
當年叱咤風云的Lehman Brothers，在破產(chǎn)之后立馬變成投行經(jīng)典反面教學案例(敲黑板，你們不要學他)，甚至還被稱為造成金融危機的最后一根稻草(委屈)，引起全球金融海嘯，早已消失在茫茫“銀行海”之中。
Lehman Brothers 經(jīng)由幾代人的努力通過棉花交易契機，終于將1850年創(chuàng)辦的那間干貨鋪轉(zhuǎn)型成國際性的金融機構(gòu)與投資銀行。2007年還被美國《財富雜志》選為財富500強公司之一，為當時美國第四大投資銀行。短短一年不到，以資產(chǎn)規(guī)模為6390億美元，負債為6190億美元宣告破產(chǎn)保護，系歷史最大規(guī)模。就這樣，雷曼兄弟再也沒有見到第二天華爾街的太陽。
2改頭換面型(被并購)
1.嫁女兒
Blackstone →PJT Partners
Blackstone，一家現(xiàn)今專注于私募(Alternative Asset Management)的資產(chǎn)管理巨頭，當年也是擁有IBD業(yè)務。
除了當年次貸危機的余波影響以外，同時經(jīng)營的賣方(如IBD)業(yè)務和買方(資產(chǎn)管理)業(yè)務的Blackstone因為業(yè)務之間的利益沖突，只好在2015年忍痛將賣方業(yè)務Strategy Advisory Business業(yè)務分出(也就是 PJT Partners 的誕生)，專心當資產(chǎn)管理屆的大佬。
短短兩年時間，在Paul J. Taubman的帶領下，精品投行PJT Partners就打敗了Citi、Deutsche Bank以及UBS三家BB擠上全球投行排名前二十榜單。
2.嫁人冠夫姓
相比于當年舉目無親的Lehman Brothers，有這么幾個銀行幸運的找到了真愛，嫁入豪門，安穩(wěn)度過危機。
Bear Stearns→ J.P. Morgan
1923年成立的Bear Stearns，曾是美國第五大的投資銀行與主要證券交易公司之一， 成立的幾十年期間歷經(jīng)了多次經(jīng)濟起落，但在2008年的美國次貸風暴中嚴重虧損，瀕臨破產(chǎn)而被收購。
美國聯(lián)邦儲備局(聯(lián)儲局)緊急出手，同意貸款300億美元支持摩根大通公司，摩根大通公司隨即宣布以總值約2.36億美元(每股2美元的初步建議價格)收購瀕臨破產(chǎn)的貝爾斯登公司。
【Lehman Brothers：聯(lián)儲局為什么不救我。。?！?/span>
【Bear Stearns：還好我破產(chǎn)得早(3月)啊!。?！?/span>
【聯(lián)儲局：沒完沒了的救。。讓你們真的破產(chǎn)一個試試，以儆效尤】
Wachovia Corporation→Wells Fargo
Wachovia Corporation(美聯(lián)銀行)，是不是看到中文名都覺得很陌生?在被收購之前可是美國第四大銀行，核心業(yè)務有普通銀行、資本管理、資產(chǎn)管理和公司與投資銀行。次貸危機席卷下，預估負債高達8.9billion美元的Wachovia Corporation幸運的在破產(chǎn)之前被Citi和Wells Fargo(富國銀行)爭相購買。最終財大氣粗的Wells Fargo將其并購，雖然實質(zhì)永留存，但失去了自己的大名， 從此Wachovia Corporation已是往事。
Merrill Lynch→BAML
1885年成立的Merrill Lynch(美林證券)作為世界的最大的金融管理咨詢公司之一。2006年美林投資管理公司(MLIM)管理資產(chǎn)規(guī)模將近6000億美元，2008年9月美國金融海嘯風暴，美林證券被美國銀行(Bank of America)以500億美元并購，從此世界最大之券商步入歷史，并入了現(xiàn)今赫赫有名的九大投行之一的BAML中。
3.看似不動，實質(zhì)已改變
還是原來的名字，但是實質(zhì)上有改變的幾家公司
Goldman Sachs & Morgan Stanley
看起來沒有在次貸危機中受到?jīng)_擊，仍鰲居榜首的Goldman Sachs & Co. 和Morgan Stanley。實際上他們在次貸危機爆發(fā)之時就已經(jīng)暗度陳倉通過發(fā)行債券的手段，從公司性質(zhì)的投資機構(gòu)變成有銀行業(yè)務的投資銀行。
這就讓聯(lián)邦政府有了理由不得不伸出援手來救助。就這樣，雙足鼎力!
【Lehman Brothers：還可以這樣操作?那我不是白破產(chǎn)了?】
3下一站，高舉精品投行大旗，瘋狂打Call
2007年的榜單中，全球排名前十里的精品投行只有一個Lazard，在全球排名前二十里也只有三家精品投行的身影。
而歷經(jīng)十年的沉浮，全球排名前十里的精品投行成為了實打?qū)嵉暮隈R，全球排名前十中有六席都被精品投行占據(jù)，全球排名前二十中甚至還把UBS擠出了榜單外。到底這些Elite Boutique Investment Banking是有什么樣的魅力和財力，能夠在金融危機的浪潮中拔地而起?
1.Top4精品投行屆大佬Lazard
大名鼎鼎的Lazard從十年前的低調(diào)神秘的精品投行屆一哥到今天打敗眾多BBs，霸據(jù)榜單第4。單憑著14年大家還剛從次貸危機中蘇醒過來，Lazard當年M&A業(yè)務的總值就達到了$3.34 Trillion，創(chuàng)金融危機之后的新高，可以稱得上精品投行界的周杰倫，十年如一日的優(yōu)秀和精品。
Lazard除了優(yōu)秀的業(yè)內(nèi)名聲以及誘人的華爾街百萬年薪之外，員工對此的評價大都集中在“每個人都很優(yōu)秀和有天分，比你優(yōu)秀的人比你還努力，成長很快”。
2.年薪150萬的神秘三劍客
Evercore,
Centerview Partners,Perella Weinberg Partners
相對于投行的高薪，long hours 和little work-life balance 應該是通常也是投行人最經(jīng)常詬病的地方了。
而Evercore、Centerview Partners、 Perella Weinberg Partners這三家精品投行，因為相對人性化的工作時長，更加吸引人的公司文化以及超出華爾街平均水平的誘人起薪，成功占據(jù)在職人員以及應屆生心中的Dream company四強中的三席。
而他們Analyst第一年的平均薪酬水平也高達81K~91K(不包括Bonus)，其他投行的薪酬水平只有65k~75k不等。
厚積薄發(fā)的Evercore無論是公司的名望，以及deal的規(guī)模以及優(yōu)秀的文化團隊都讓應屆生們向往，其申請難度也同樣水漲船高。面試中的Technical問題考察得相對多且深，同學們準備面試的時候也要更加注重這部分的準備。文末附上Evercore真題哦~
Centerview Partners在金融危機發(fā)生之時才一周歲，沒有被扼殺在襁褓中的它專攻在于M&A advisory and restructuring兩個方向。在這些平均工資已經(jīng)高于平均華爾街的精品投行中，Centerview無疑是最豪氣的一家，平均工資位列榜首。
來自London的06年成立的Perella Weinberg Partners，不僅有M&A等Advisory業(yè)務，也有專注于alternative investment products的Asset Management。短短10年內(nèi)，業(yè)務值就超過1Trillion美元。歐洲、美國的業(yè)務都表現(xiàn)優(yōu)秀，薪酬與Centerview Partners不分伯仲。
3.重組業(yè)務全美排行第一的Houlihan Lokey
同樣也以Restructure Division稱霸江湖的Houlihan Lokey在2015年公開上市。Houlihan Lokey在M&A業(yè)務和Restructure重組業(yè)務都在全美排名行業(yè)第一，無論從交易的金額，數(shù)量都是位居第一位。
曾經(jīng)經(jīng)手的重組業(yè)務包括了這五家赫赫有名的公司：Lehman Brothers, Washington Mutual, WorldCom, General Motors and CIT Group.